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和讯信息陈雨晴:重视医药板块,有两个逻辑独一无二|通讯

来源: 和讯财经 2026-08-14 08:00:28


(资料图片仅供参考)

多数市场目光仍聚焦科技赛道,但市场主线已然切换至医药,这一反常识的变化,九成投资者尚未察觉。三天前我便提出,创新药板块表现会强于 AI,当下盘面已经印证该判断,未观看的朋友可以回看我 8 月 11 日发布的视频。低位板块数量众多,为何医药能够率先突围?核心在于医药具备其余低位赛道不具备的两大核心优势。第一,产业链纵深与覆盖范围足够广阔。产业链自上而下覆盖原料药、化学药、中药、生物制药、医疗器械、CRO、AI 制药、医药商业等众多细分赛道,赛道体量充足,可以承接从科技板块流出的增量资金。第二,业绩具备确定性。伴随中报披露窗口开启,资金开始优先筛选具备真实盈利的方向。创新药龙头半年报净利润达 110.8 亿元,实现历史首次半年报净利润破百亿,资金的交易行为已经给出明确信号。其余低位赛道,无法同时满足以上两项条件。那么尚未布局的投资者,是否还可以参与?我的操作逻辑很明确:追涨看市场情绪,低吸看财报质量。博弈短线,重点关注连板龙头封单情况;布局趋势行情,则筛选中报业绩超预期、且仍处于相对低位的标的,两种交易思路切勿混淆。如果医药与科技二选一,你更倾向哪一方?
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